Анализ состава структуры и динамики внеоборотных активов кратко

Обновлено: 02.07.2024

Основной капитал организации представляет собой часть финансовых ресурсов (собственного и заемного капитала), инвестированного в основные фонды производственного и непроизводственного назначения. Производственную мощность предприятия определяют промышленно –производственные фонды.

В состав основного капитала включаются:

4. прочие внеоборотные активы.

На основе бухгалтерской отчетности в процессе анализа дается оценка величины основного капитала организации, его структуры и динамики, а также оценка эффективности их использования (таблица № 10).

Анализ структуры и динамики внеоборотных активов
Показатели	на начало периода	на конец периода	Удельный вес,%			отклонения		темп роста %	темп прироста %
Показатели	на начало периода		на конец периода	по сумме	по уд.весу
1. Внеоборотные активы:	1321572	1354659	100		100	33087	102,50	2,50
1.1.нематериальные активы	993	1979	0,075		0,146	986	0,1	199,30	99,30
1.2. Основные средства	538472	494139	40,74		36,48	-44333	-4,3	91,77	-8,23
1.3. Незавершенное строительство	67164	51032	5,08		3,77	-16132	-1,3	75,98	-24,02
1.4.долгосрочные финансовые вложения	714943	807509	54,10		59,61	92566	5,5	112,95	12,95

Наибольший удельный вес в структуре внеоборотных активов в данной организации имеют долгосрочные финансовые вложения и основные средства. За анализируемый период произошло уменьшение стоимости основных средств и незавершенного строительства.

В составе внеоборотных активов основные средства играют наиболее существенную роль. От эффективности их использования во многом зависят конечные результаты деятельности.

Показателями эффективности использования являются: фондоотдача основных средств, фондоемкость продукции и рентабельность основных средств.

Фондоотдача основных средств = Выручка / среднегодовую стоимость основных средств

Что такое внеоборотные активы (ВА)? Это имущество компании, многократно используемое в производственном цикле. Их структура зачастую остается постоянной на протяжении нескольких лет. Внеоборотные активы переносят стоимость приобретения на себестоимость изготовленной продукции частями, посредством начисления амортизации.

Состав внеоборотных активов

Согласно бухгалтерской отчетности, в состав ВА включается имущество предприятия со сроком эксплуатации более года. Такое имущество не теряет своих потребительских свойств в результате эксплуатации, поэтому используется длительное время. ВА можно разделить на три большие группы – финансовые, нематериальные и материальные. Схема ниже показывает, что относится к внеоборотным активам.

По финансовому отчету в категорию ВА включаются:

Прочие ВА отражают финансовые затраты на приобретение или изготовление ВА, которые еще нельзя учитывать как самостоятельный объект. Например, по данной статье будет отражаться стоимость многолетних насаждений, которые еще не достигли эксплуатационного возраста. То есть предприятие закупило саженцы плодовых деревьев и высадило их на своей территории – но пока плодовые деревья не вступили в период плодоношения их нельзя ставить на баланс в качестве основных средств.

Учет внеоборотных активов

В целях бухгалтерского учета ВА отражаются отдельно по каждой позиции. Имущество принимается на баланс по первоначальной стоимости, которая включает в себя:

цену объекта
расходы по транспортировке
затраты на доведение объекта до рабочего состояния

Предприятие купило токарный станок за 39 000 рублей. Расходы по доставке и монтажу составили 11 000. На баланс будет принят станок с первоначальной стоимостью 50 000 (39 000 + 11 000).

В отчетности отражается остаточная стоимость ВА. То есть из первоначальной совокупной стоимости вычитается амортизация, которая в свою очередь включается в себестоимость изготовленной продукции.

Каждое предприятие обязано проводить инвентаризацию имущества, незавершенного производства и ВА ежегодно. Данная норма содержится в приказе Минфина № 34н от 29.07.98г.

Классификация внеоборотных активов

В целях управления ВА и извлечения максимальной прибыли от их использования, организации классифицируют активы по ряду признаков. По характеру обслуживания деятельности компании выделяют следующие виды ВА:

операционные или производственные : непосредственно используемые для изготовления продукции
инвестиционные : направленные на вложения в развитие дочерних фирм или создание новых источников доходов
непроизводственные : объекты социально-бытового назначения

По форме владения различают арендуемые и собственные ВА. В первую группу включается имущество, которым предприятие распоряжается на праве пользования, предоставленного договором аренды. Во вторую – объекты, приобретенные компанией за счет собственных или заемных средств.

Нередко ВА организации выступают в качестве залога при получении банковского кредита. По форме залогового обеспечения их делят на:

движимые : могут быть изъяты у предприятия кредитором (автотранспорт, оборудование)
недвижимые : не могут быть изъяты кредитором в процессе залога (земля, здание)

По степени ликвидности нематериальные ВА относятся к неликвидному имуществу. Например, деловая репутация компании не может быть продана другому предприятию. Хотя такой сценарий может быть реализован при слиянии или поглощении одной фирмой другой.

Материальные и финансовые ВА являются низколиквидным имуществом, так как их процесс трансформации в деньги занимает длительное время.

Анализ внеоборотных активов

ВА являются производственной основой предприятия, поэтому важно анализировать изменение их структуры во времени. Можно выделить три вида анализа ВА:

структуры

динамики

коэффициентов

Для анализа используются данные финансовой отчетности предприятия.

Структура внеоборотных активов

Структура ВА показывает, какой именно вид актива имеет больший удельный вес на предприятии. При проведении данного вида исследования необходимо учитывать специфику деятельности компании. Например, для производственного предприятия больший удельный вес должен быть у основных средств, а у компании финансового сектора – инвестиции и другие долгосрочные вложения.

Наименование ВА	31.12.2018г.		01.01.2018г.		01.01.2017г.
Наименование ВА	сумма	уд.вес	сумма	уд.вес	сумма	уд.вес
Основные средства	322 976	87,6%	286 714	83,6%	291 854	81%
Нематериальные активы	13 849	3,7%	13 183	3,8%	9 908	2,7%
Инвестиции	15 451	4,2%	22 770	6,6%	28 886	8%
Отложенные налоговые активы	5 753	1,6%	7 174	2,1%	6 057	1,9%
Ценные бумаги	7 992	2,2%	10 324	3%	7 810	2,2%
Прочие ВА	2 621	0,7%	2 986	0,9%	15 430	4,2%
Итого	368 642	100%	343 151	100%	359 945	100%

Скорее всего это связано с тем, что в число прочих активов включалось имущество, которое еще нельзя было отнести к основным средствам. После доработки оно перешло в состав основных средств – это подтверждается ростом их удельного веса в 2018г. по сравнению с 2017г.

Динамика внеоборотных активов

Чтобы отследить увеличение/уменьшение каждого актива со временем, проводится анализ динамики ВА. Изменение может выражаться в абсолютном и относительном значении.

Коэффициенты внеоборотных активов

Не менее важную роль в анализе играют коэффициенты внеоборотных активов. Они отражают эффективность использования имеющегося у предприятия имущества.

Первым коэффициентом является фондоотдача (ФО). Этот показатель отражает размер выручки, приходящийся на 1 рубль основных фондов. Коэффициент рассчитывается по формуле:

ФО=В/ОС, где ОС – основные средства, В – выручка

ФО (2018 г.) = 962 582/322 976 = 2,9

ФО (2017 г.) = 869 204/286 714 = 3

Коэффициент не имеет нормативного значения. Это связано с тем, что показатель напрямую зависит от отраслевых особенностей. Например, на производственных предприятиях доля основных средств в составе активов велика, поэтому коэффициент будет значительно ниже, чем в компаниях сферы услуг. Поэтому принято рассматривать фондоотдачу в динамике, где рост показателя свидетельствует о повышении эффективности использования фондов.

Для повышения фондоотдачи предприятию необходимо либо повысить интенсивность использования основных средств, либо реализовать неиспользуемое оборудование для снижения общей стоимости ОС.

В экономике существует показатель, обратный фондоотдаче – фондоемкость (ФЕ). Он отражает сумму ОС, затраченных на получение 1 рубля выручки.

ФЕ=ОС/В

ФЕ (2018г.) = 322 976/962 582 = 0,33

ФЕ (2017г.) = 286 714/869 204 = 0,32

Увеличение фондоемкости свидетельствует об уменьшении эффективности использования ОС.

РЕ (2018 г.) = 71 675/368 642=0,19

РЕ (2017 г.) = 54 662/343 151=0,16

Показатель	Вывод
Структура	Большая часть ВА приходится на ОС, что является характерным для предприятия отрасли производства
Динамика	За 2018 г. произошло увеличение ВА по статьям ОС и нематериальных активов, что говорит о наращивании производственных мощностей и положительно характеризует предприятие
ФО	Незначительное снижение коэффициента фондоотдачи обусловлено превышением темпов прироста ВА по сравнению с темпами прироста выручки
ФЕ	Небольшое увеличение фондоемкости произошло за счет увеличения стоимости ВА
РЕ	Прибыль с 1 рубля средств, вложенных в приобретение ВА, увеличилась, что характеризуется положительно

Оборотные и внеоборотные активы

Помимо ВА, в компании есть оборотные активы. В совокупности они формируют актив баланса, то есть отражают имущество и финансы, которыми владеет предприятие. Сравнение обоих видов представлено в таблице.

Показатель	Внеоборотные активы	Оборотные активы
Продолжительность использования	Более 12 месяцев	Менее 12 месяцев
Участие в производстве	Многократно	Однократно
Перенос стоимости на себестоимость продукции	Через амортизацию	Полностью, в пределах одного производственного цикла
Ликвидность	Низкая	Высокая
Принадлежность компании	Собственные/арендованные	Только собственные

Чтобы определить, какой вид активов преобладает на предприятии, необходимо рассчитать коэффициент соотношения (Ко/в), который вычисляется по формуле:

Ко/в=ОА/ВА, где ОА – оборотные активы

Ко/в=359 945/368 842=0, 97

Если Ко/в больше единицы , то это свидетельствует о том, что доля оборотных активов на предприятии выше, чем доля внеоборотных. Такая картина характерна для предприятий сферы торговли. Таким образом, Ко/в позволяет контролировать структуру активов компании и выявлять оптимальное соотношение оборотных и внеоборотных средств.

При анализе предприятия ВА уделяется большое внимание, так как именно средства труда отражают возможность долгосрочного функционирования компании. При недостаточности или устаревании основных фондов компания становится неконкурентоспособной. Переизбыток ВА приводит к их неэффективному использованию, и, как следствие, к ухудшению финансового положения компании.

Внеоборотные активы отражаются в 1 разделе бухгалтерского баланса. Они включают средства со сроком обращения более года, а именно нематериальные активы, основные средства, незавершенное строительство, доходные вложения в материальные ценности, долгосрочные финансовые вложения, отложенные налоговые активы и прочие внеоборотные активы. Кроме того, к внеоборотным активам при проведении анализа целесообразно приравнивать дебиторскую задолженность со сроком погашения свыше 12 месяцев после отчетной даты.

В ходе анализа состава, структуры и динамики внеоборотных активов используют приемы горизонтального, вертикального и трендового анализа.

Прежде всего, изучают динамику внеоборотных активов за анализируемый период. Преимущественный рост внеоборотных активов по сравнению с ростом имущества в целом приводит к увеличению удельного веса внеоборотных активов в структуре имущества и свидетельствует (в определенной степени) о росте финансовой устойчивости организации.

Для конкретизации оценки необходимо проанализировать состав и структуру внеоборотных активов и их изменения. В процессе анализа выявляется тип стратегии организации в отношении долгосрочных инвестиций. Если основная часть внеоборотных активов представлена основными средствами и незавершенным строительством и на их долю приходится основная часть прироста внеоборотных активов, делается вывод о том, что стратегия организации направлена на развитие материально-технической базы собственной производственно-коммерческой деятельности. Если основная часть внеоборотных активов представлена финансовыми вложениями и доходными вложениями в материальные ценности, следует сделать вывод о финансово-инвестиционной стратегии. Данная ситуация характерна для профессиональных участников рынка ценных бумаг и лизинговых компаний. Если же большая доля внеоборотных активов приходится на нематериальные активы, делается вывод об инновационной стратегии. Для большинства российских организаций в современных условиях характерен первый тип стратегии.

Рост удельного веса основных средств в динамике оценивается положительно, если он связан с их обновлением, повышением доли активной части, улучшением технического состояния. Рост незавершенного строительства оценивается положительно, если оно осуществляется в соответствии с предусмотренными сроками и сметной стоимостью. Рост доходных вложений в материальные ценности свидетельствует о стремлении организации развивать такой вид деятельности, как предоставление за плату во временное владение и пользование приобретенных с этой целью зданий (их часть), помещений (их части), оборудования и других ценностей, имеющих материально-вещественную форму. Наличие долгосрочных финансовых вложений и рост их удельного веса в структуре внеоборотных активов оценивается положительно в том случае, если их доходность выше рентабельности активов, используемых в собственной производственно-коммерческой деятельности. Однозначно негативно оценивается увеличение долгосрочной дебиторской задолженности, и прежде всего ее просроченной части.

Далее в ходе анализа следует изучить динамику и структуру основных видов внеоборотных активов в разрезе составляющих их элементов, обращая внимание на те виды, которые занимают основную долю в составе внеоборотных активов.

По данным из активной половины баланса (в некоторых случаях необходимо их сопоставление со сведениями пассивной его части) можно исследовать платежеспособность и финансовую независимость компании, рассчитать показатели прибыльности и ликвидности, сделать выводы об эффективности использования имеющихся ресурсов. По итогам аналитических мероприятий формулируются рекомендации, позволяющие вовремя предпринять необходимые действия для предотвращения локального кризиса или повышения эффективности функционирования хозяйствующего субъекта.

Из каких этапов состоит анализ структуры бухгалтерского баланса

Аналитические мероприятия с данными из активной части баланса проводятся либо по первоначальной форме №1, либо по так называемому агрегированному балансу, в котором статьи сгруппированы определенным образом по принципу схожести их содержания. Сама работа аналитиков включает в себя шесть основных этапов, каждый из которых стоит рассмотреть подробнее.

Анализ динамики и структуры баланса

Измеряются темпы роста ключевых статей баланса или их групп и эти показатели сравниваются с темпами увеличения выручки.

Анализ структуры баланса сначала предполагает измерение долей каждой из статей в общей валюте (которые затем также сопоставляются за ряд периодов).

Итог баланса от периода к периоду увеличивается, причем темпы его роста превышают темпы увеличения инфляции, но не догоняют темпы роста выручки;
Оборотные активы увеличиваются с большей скоростью, чем внеоборотные;
Величина и скорость увеличения долгосрочных обязательств превышает эти же показатели по обязательствам краткосрочным;
Удельный вес собственного имущества компании превышает или равен 50%;
Скорости изменения дебиторской и кредиторской задолженностей примерно одинаковы;
В форме №1 отсутствуют нездоровые статьи – например, непокрытый убыток.

Анализ финансовой устойчивости предприятия

Финансовая устойчивость анализируется с помощью двух групп показателей.

Абсолютные индикаторы. Сюда относятся чистые активы, собственные оборотные средства и чистый оборотный капитал.
Относительные индикаторы. Это система специальных коэффициентов. В первую очередь исчисляется коэффициент финансовой устойчивости.

Анализ ликвидности баланса и платежеспособности организации

Ликвидность компании – это наличие у нее возможность быстро рассчитаться по своим краткосрочным задолженностям посредством имеющихся в распоряжении активов. То есть, по сути, это платежеспособность хозяйствующего субъекта.

Обычно ликвидность измеряется посредством системы коэффициентов ликвидности. Их подсчет основан на разделении всей совокупности активов на группы по уровню ликвидности – то есть по способности быстро превращаться в деньги. Так, наиболее ликвидными активами являются непосредственно денежные средства компании.

Анализ состояния активов

По обоим видам активов (оборотные и внеоборотные) проводятся аналитические мероприятия, призванные оценить их состав и эффективность эксплуатации. Наиболее популярные индикаторы, используемые при этом – коэффициенты оборачиваемости и рентабельности.

Оборачиваемость исследуется посредством двух основных индикаторов:

Коэффициент оборачиваемости оборотного имущества (выручка от реализации/средний размер оборотного имущества);
Период оборота оборотного имущества ((средняя величина оборотного имущества*число дней исследуемого периода)/выручка от реализации).

Также аналитические мероприятия проводятся и по основным средствам.

Анализ деловой активности

Существует два основных направления действий аналитиков при изучении деловой активности.

Исследуется эффективность эксплуатации ресурсов. Это делается с помощью индикаторов фондоотдачи, производительности труда, прибыльности. Ключевые показатели, рассчитываемые в этой связи – оборачиваемость имущества.
Изучаются темпы роста и величины ключевых показателей финансового положения. Положительно расцениваются ситуации, при которых темпы роста прибыли превышают темпы роста выручки, а вот скорость изменения выручки, в свою очередь, при этом превышает скорость увеличения итогов баланса. Такое соотношение свидетельствует о следующих положительных моментах:

Компания наращивает масштабы своей деятельности;
Более быстрый рост выручки в сравнении со скоростью увеличения балансовой валюты говорит о повышении эффективности эксплуатации ресурсов;
Более быстрый рост прибыли в сравнении с выручкой позволяет сделать вывод об уменьшении издержек.

Рассчитываются и анализируются индикаторы деловой активности: например, коэффициент устойчивости экономического увеличения или показатель инвестиционной активности.

Диагностика финансового состояния предприятия

В этой области аналитики выявляют и измеряют возможность потери либо возобновления платежеспособности, а также проверяют вероятность банкротства посредством дискриминантных моделей.

Возможность изменения платежеспособности исследуется с помощью двух ключевых показателей:

Коэффициент текущей ликвидности (его базовое нормальное значение для сравнения – 2);
Коэффициент обеспеченности находящимся в собственности оборотным имуществом (а это значение сравнивают с нормативом, равным 0,1).

Что касается исследования вероятности банкротства, то для российских реалий наиболее подходящей считается дискриминантная модель Альтмана (несколько модифицированная). Выглядит она следующим образом:

Z = 0,717 * К1 + 0,847 * К2 + 3,107 * К3 + 0,42 * К4 + 0,995 * К5.

К1 = Чистый оборотный капитал/Активы;

К2 = Резервный капитал и нераспределенная прибыль / Активы;

К4 = Капитал и резервы/Обязательства;

С какой целью проводится финансовый анализ предприятия, и для чего необходим анализ структуры актива баланса

Основная цель всех аналитических мероприятий – поиск резервов максимизации прибыли и своевременное выявление проблем, которые в дальнейшем способны привести компанию к банкротству.

Анализ структуры активной части баланса, в частности, может дать аналитикам и управленцам важную информацию относительно:

Активы в бухгалтерском балансе

В активной части баланса представлена информация о содержании и цене имущества компании. Здесь можно увидеть то, как размещен имеющийся у хозяйствующего субъекта капитал.

Описание активов предприятия в бухгалтерском балансе

Активная половина первой отчетной формы состоит из двух крупных частей: оборотные активы и внеоборотные активы. То есть данные разносятся по соответствующим строкам этих двух разделов.

Внеоборотные активы в бухгалтерском балансе

Внеоборотные активы – это имущество, которое используется на предприятии длительное время (более года). К ним, в частности, относятся здания, транспорт, сооружения, оборудование и станки. Это самые яркие примеры.

Также в составе внеоборотных наличествуют и нематериальные активы (само появление которых свидетельствует об инновационной направленности компании), и доходные вложения в материальные ценности (передаваемое в прокат имущество), и финансовые вложения (займы и инвестиции, цель которых – получение прибыли).

Все эти ресурсы показываются в первом балансовом разделе. Они расцениваются как максимально устойчивые (и в этом плане говорят об определенной финансовой автономности компании), но в то же время часто их называют иммобилизованными (то есть отвлеченными из оборота).

Большое значение имеет сопоставление размеров оборотных и внеоборотных ресурсов и сравнение темпов их роста. Оптимальным считается равное соотношение этих видов имущества, либо пропорция 40%-60% (оборотные активы несколько превалируют над внеоборотными). Однако в каждом конкретном случае вопрос рассматривается более детально и принимаются во внимание индивидуальные факторы – такие, например, как специфика производства.

Оборотные активы в бухгалтерском балансе

Оборотные активы отличает их относительно короткий срок эксплуатации (или гашения) – в пределах 12-ти месяцев.

Значительная величина этого вида имущества говорит о высокой платежеспособности компании и гарантирует кредиторам своевременный возврат вложенных средств. Оборотные активы часто поэтому называют ликвидными.

Однако чрезмерное их накопление свидетельствует о не слишком эффективном использовании капитала. Поэтому для расчета потребности в оборотных средствах ориентируются на оптимальный уровень для каждого хозяйствующего субъекта. Он определяется и отраслью функционирования компании, и особенностями производственного процесса, и многими другими факторами.

Двукратное превышение ликвидных активов над краткосрочными долгами фирмы считается оптимальным вариантом.

В чем заключается анализ состава и структуры актива баланса

Рассмотрим теперь подробнее, в чем же заключается анализ активной части баланса и каким образом он проводится.

На какие вопросы нужно ответить при проведении анализа активов

В ходе проведения анализа активной балансовой части специалисты ищут ответы на вопросы, представленные в таблице.

Вопросы об оборотных активах:

Как изменился их размер в рамках исследуемых временных отрезков?
Какие статьи имеют наибольший вес в структуре оборотных активов?
о каких проблемах говорит сложившийся состав оборотных средств?

Сопоставляются доли задолженностей и денежных ресурсов и делаются выводы о платежеспособности и состоянии расчетов.

Анализ динамики структуры активов баланса

Анализ динамики и структуры проводится не только путем сравнения абсолютных величин (и их изменений), но и посредством манипуляций с показателями относительными. Последние предоставляют аналитикам более достоверную информацию, поскольку избавлены от влияния инфляции и специфических отраслевых особенностей фирм разного профиля.

Анализ показателей производится по данным, оформленным с помощью таких таблиц, как эта.

№п\п	Наименование актива	Код строки баланса	На начало периода		На конец периода		Изменения
			Абсол. величина	Удел. Вес, %	Абсол. величина	Удел. Вес, %	В абсол. величинах	В удел. Весах, %	Темпы прироста, %

Балансовый отчет компании и анализ структуры актива баланса с выводами на примере

Валюта баланса выросла на 54%. Произошло это большей частью благодаря росту оборотных активов (увеличились в 2,29 раза). Внеоборотные увеличились не так значительно – только в 1,34 раза.

В целом удельный вес внеоборотных активов уменьшился на 10,1%, а доля оборотных, соответственно, выросла в той же пропорции. Такое положение дел может говорить о формировании более мобильной структуры имущества и ускорении его оборачиваемости.

Читайте также: